Plazo fijo: cuánto rinde hoy un millón de pesos según el banco y la modalidad elegida

Vamos a los números. Las simulaciones que publican los bancos muestran que, por un mismo capital de $1.000.000, el rendimiento de un plazo fijo puede variar de manera considerable de acuerdo con la entidad, la tasa nominal anual (TNA) y la cantidad de días durante los cuales el dinero queda inmovilizado. Para un lector de entre 40 y 60 años que evalúa dónde dejar sus ahorros, la comparación requiere revisar dos variables en simultáneo: el interés que se cobrará al vencimiento y el plazo efectivo de la colocación.

En el canal electrónico del Banco Nación, una colocación de $1.000.000 a 30 días, con una TNA de 18,75%, genera $15.410,96 de intereses y un saldo final de $1.015.410,96 al momento del cobro. La operación constituye el rendimiento más alto entre las alternativas a 30 días contempladas en el relevamiento.

Las diferencias entre entidades

Para idéntico monto y plazo, ICBC informa una TNA de 16,80% y un interés de $13.808,22, con un total a cobrar de $1.013.808,22. La tasa efectiva anual (TEA) de esa propuesta se ubica en 18,16%, un dato relevante porque contempla la reinversión sucesiva de los intereses a lo largo de un año, a diferencia de la TNA, que solo describe el período contratado.

El Banco Provincia presenta una lectura distinta, ya que su ejemplo contempla 32 días en lugar de 30. Con una TNA de 21%, los intereses ascienden a $18.410,96 y el monto final, a $1.018.410,96. Sin embargo, ese rendimiento incluye dos jornadas adicionales de inmovilización del capital, un aspecto que debe quedar identificado al comparar las cifras con las propuestas a 30 días.

• Banco Nación (home banking): TNA 18,75% a 30 días. Intereses: $15.410,96. Total: $1.015.410,96.
• ICBC: TNA 16,80% a 30 días. Intereses: $13.808,22. Total: $1.013.808,22. TEA: 18,16%.
• Banco Provincia: TNA 21% a 32 días. Intereses: $18.410,96. Total: $1.018.410,96.
• Banco Nación (sucursal): TNA 15,50% a 30 días, por debajo del 18,75% del home banking.

La comparación se vuelve aún más estrecha cuando se observa lo que ocurre dentro de una misma entidad. En el Banco Nación, la TNA informada para una operación constituida en sucursal es de 15,50%, frente al 18,75% del canal electrónico. Es decir, la modalidad utilizada para constituir el depósito influye en el rendimiento que recibirá el ahorrista.

Otro factor que pesa sobre la decisión es la disponibilidad del dinero. El plazo fijo tradicional no admite cancelación anticipada: la tasa se acuerda al momento de constituirlo y el ahorrista conoce de antemano el importe que cobrará al vencimiento. Esta característica diferencia al instrumento de otras opciones de ahorro con liquidez inmediata.

Qué mirar antes de confirmar la operación

A la hora de evaluar una colocación, la TNA y la TEA expresan conceptos diferentes: la primera describe el rendimiento del plazo puntual contratado, mientras que la segunda incorpora el efecto de la reinversión sucesiva de los intereses. Como las entidades pueden actualizar sus condiciones, corresponde revisar el simulador de cada banco antes de confirmar la operación. La atención debe puesta en dos datos centrales: la TNA vigente y la cantidad de días del plazo.

La fecha clave para mirar es la del próximo viernes, cuando los bancos suelen difundir sus nuevas tasas tras las reuniones del Comité de Política Monetaria y la actualización de los rendimientos de referencia.